일드맥스 운용사에서 만든 OARK ETF는 한때 한국에 돈나무 누나 ETF로 유명했던 ‘ARK 이노베이션 ETF’의 옵션에만 투자하는 상품입니다.
OARK ETF의 25년 배당 일정과 구성 종목에 옵션은 어떻게 형성이 되어 있는지 알아봅시다.
OARK ETF
일드맥스 OARK ETF는 아크 이노베이션 ETF(ARKK)를 보유하지 않고, 오직 옵션만 통해 수익을 창출합니다. 이러한 전략은 커버드 콜 전략이라고 부르며 투자자에게 높은 배당금을 줍니다.
- ETF 이름: YieldMax innovation Option Income Strategy ETF
- 티커: OARK
- 상장 거래소: 뉴욕 증권 거래소 아카
- 운용 보수: 0.99%
- 상장일: 2022년 11월 22일
- 시가총액: 69.27 M 달러 (대략 890억 원)
- NAV: 11.08 달러
아크 이노베이션에 대해서 모르는 분들을 위해 간략하게 설명을 드리겠습니다.
ARKK ETF란?
OARK ETF의 기초 자산이 되는 ARKK ETF는 캐시우드가 운용 중이며, 혁신적인 기술과, 미래 산업에 투자를 하는 성장형 ETF입니다.
전체적인 구성 종목이 장기적으로 성장을 할 수 있는 종목으로 되어 있으며 로봇, 유전공학, 전기차, 핀테크 등에 있습니다.
2023년에는 엄청난 성장을 하였는데 2024년 성적은 많이 아쉽습니다. 장기 성장형 ETF가 1년에 13.33%의 수익으로 매우 저조한 기록을 보여주고 있습니다.
OARK ETF 1년 차트
OARK ETF의 1년 주가 차트입니다.
- 1년 최고가: 14.89 달러
- 1년 최저가: 9.00 달러
- 1년 하락률: -25.17% (-3.71달러)
기초 자산이 되는 ARKK의 성장이 크지 못하여 OARK는 성장을 하지 못하고 하락만 하였습니다. 하지만 일드맥스의 ETF는 대부분 이렇습니다. 높은 배당금을 준다면 충분히 수익으로 전환할 수 있습니다.
투자 이유
OARK ETF를 투자하는 이유는 배당금을 주지 않는 ARKK ETF를 투자하며 현금 흐름을 만들기 위한 이유입니다.
일드맥스의 ETF가 가격은 크게 하락이 생긴다고 하여도 배당금은 확실하게 지급을 하기 때문에 이런 점에서 유리합니다.
핵심 투자 전략
- 옵션을 이용한 수익 구조:
콜옵션을 매수하여 일반적인 ETF를 투자하는 것보다 더 큰 성장 효과를 마련하고 있습니다. 콜옵션 매수의 수익은 무제한이고, 손실은 구매한 가격만큼만 보기 때문에 로우 리스크 하이 리턴입니다. - 성장 가능성이 큰 ETF에 투자:
ARKK ETF는 앞으로 성장 가능성이 큰 기업에만 투자를 하기 때문에 이 성장 효과를 OARK ETF도 똑같이 받을 수 있습니다.
OARK ETF와 비교되는 다른 배당 ETF들
해당 ETF를 다른 ETF와 비교를 해드리겠습니다.
JEPQ (JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF)
- 장점: 나스닥 100 커버드 콜 ETF
- 단점: 큰 단점이 없음
- 배당 수익률: 10%
- ETF 총 수익률 (주가 변동 + 배당): 24.53%
JEPI (JPMorgan Equity Premium Income ETF)
- 장점: S&P500 상위 100개 커버드 콜 ETF
- 단점: 나스닥 투자보다 배당이 적음
- 배당 수익률: 7.7%
- ETF 총 수익률 (주가 변동 + 배당): 13.29%
AIPI (REX AI Equity Premium income ETF)
- 장점: AI 관련 기업 커버드 콜 ETF
- 단점: AI 기술에 관심이 떨어지면 하락함
- 배당 수익률: 17%
- ETF 총 수익률 (주가 변동 + 배당): 16%
일드맥스 ETF를 제외하고도 다양한 커버드 콜 ETF가 있으니 이들도 확인하고 다양한 투자를 하길 바랍니다. 그래야 안정적인 포트폴리오를 구성을 가능합니다.
구성 종목
OARK ETF의 구성 종목은 구글 주식 옵션에 투자를 하며 아래와 같은 형태로 되어 있습니다.
- 국채: 비중을 맞추기 위한 구성 종목이다.
- 매주 만기 콜옵션: 배당금 마련이 목적인 구성 종목이다.
- 매월 만기 콜옵션: ETF 가격 상승을 위한 구성 종목이다.
여러분들이 옵션까지 해석을 하기에는 어려울 것으로 예상합니다. 그래서 간략하게 옵션을 해석해 드리겠습니다.
| 종류 | 구성 종목 | 비중 |
|---|---|---|
| 콜옵션 매수 | ARKK US 03/21/25 C61 | 7.59% |
| 콜옵션 매수 | ARKK US 12/27/24 C63 | 0.14% |
콜옵션 매수라는 것은 주가 가격이 오르는 것에 투자를 하는 옵션입니다.
- ARKK US: 구글 주식 옵션에 투자한다는 뜻입니다.
- 03/21/25: 월/일/년으로 만기를 나타냅니다.
- C: 콜옵션을 뜻합니다. (P는 풋옵션)
- 61, 63: 행사 가격을 뜻하고 위에 있는 수익 구조를 따르게 됩니다.
- 비중이 마이너스면 매도 포지션입니다. (플러스인 경우 매수 포지션)
구성 종목 해석
- ARKK US 03/21/25 C61 (7.59%)
25년 03월 21일에 ARKK 주가가 61달러 이상으로 마감하면 수익을 얻는 콜옵션 매수 포션입니다. - ARKK US 12/27/24 C63 (0.14%)
24년 12월 27일에 ARKK 주가가 63달러 이상으로 마감하면 수익을 얻는 콜옵션 매수 포지션입니다.
현재 옵션 상태를 보면 수익은 아닙니다. ARKK가 더 성장을 하면 수익으로 전환이 되지만 ETF다 보니 성장이 엄청 폭발적이지 못한 것을 염두 해야 합니다.
OARK ETF 배당 일정 정리
현재 24년 12월 배당락을 아직 하지 않았으니 꼭 참여하길 바랍니다.
12월 배당락
- 배당락: 24년 12월 27일(미국 시간 기준)
- 배당지급일: 12월 30일
- 한국 계좌에 배당금 들어오는 시간: 25년 1월 2일 오후 04시 (한국 시간 기준)
미국 시간을 기준으로 12월 27일에 배당락을 진행 합니다. 그 후 12월 30일에 미국 계좌에 배당금이 들어옵니다. 한국의 경우 공휴일을 지나고 1월 2일 오후 4시에 들어올 것으로 예상합니다.
12월 배당금 확정
지금 옵션의 성가가 너무 좋아서 12월 배당금은 0.4666 달러가 확정 되었습니다.
배당금을 받고 싶다면 매수, 매도 시간은?
- ETF를 구매하는 경우: 12월 26일까지 구매를 하면 배당금을 받을 수 있습니다.
- ETF를 판매하는 경우: 배당락에 판매를 하여도 배당금을 받을 수 있습니다. 12월 27일 이후에 판매를 하면 됩니다.
여기에 시간은 한국 시간으로 14시가 기준입니다. 이에 대해서는 배당락에 대한 이해가 필요합니다. 이 포스팅에서 ‘배당락 시간’ 부분을 읽고 따라하길 바랍니다.
2024년 배당 기록
| 배당락 | 배당금 |
|---|---|
| 24년 12월 27일 | 0.4666 달러 |
| 24년 11월 29일 | 0.4694 달러 |
| 24년 10월 31일 | 0.2818 달러 |
| 24년 10월 03일 | 0.4083 달러 |
| 24년 09월 06일 | 0.2948 달러 |
| 24년 08월 07일 | 0.2634 달러 |
| 24년 07월 05일 | 0.2456 달러 |
| 24년 06월 06일 | 0.4003 달러 |
| 24년 05월 06일 | 0.5263 달러 |
| 24년 04월 04일 | 0.4757 달러 |
| 24년 03월 06일 | 0.4627 달러 |
| 24년 02월 07일 | 0.3861 달러 |
| 24년 01월 05일 | 0.3188 달러 |
| 총 | 4.9998 달러 |
- 1년 배당금: 4.9998 달러
- 1년 배당률: 45.32%
- 1년 배당 수익률: 33.91%
1년 배당 수익률이라는 것은 1년 전의 가격으로 구매를 하고 1년 동안 배당금을 받은 경우 수익률을 말합니다.
25년 1월 배당금 일정
- 배당락: 25년 01월 23일(미국 시간 기준)
- 배당지급일: 25년 01월 24일
- 한국 계좌에 배당금 들어오는 시간: 01월 27일 오후 04시 (한국 시간 기준)
1월 배당금 예상
1월 배당금도 충분히 많이 나올 것으로 예상합니다. 0.4 달러 이상 지급할 것으로 예상합니다.
OARK 의 수익률은?
해당 ETF의 배당금과 주가 변동을 모두 합쳐서 1년 동안 얼마의 성과가 있었는지 알아봅시다.
- 1년 배당금 지급: 4.9998 달러
- 1년 주가 변동: -3.71 달러
- 1년 총 손익: 1.2898 달러
- 1년 손익률: +8.72%
여러분이 해당 ETF를 1년 전에 구매를 했다면 배당금, 주가 변동을 모두 포함해서 8.72%의 수익을 보고 있었을 것입니다.
주가 성장으로는 ARKK를 투자하고 부족한 배당 수익은 OARK로 충당을 하면 8.72%의 총 수익이 나옵니다.
세금
앞으로 수익을 많이 낼 것으로 미리 세금에 대해서 준비를 하길 바랍니다.
- 배당소득세: 15% 세금 (2,000만 원 이하 분리과세)
- 매매차익 양도소득세: 250만 원은 비과세 후에 초과하는 금액은 22% 세금
세금은 일반 미국 주식에 붙는 것과 동일합니다. 자세한 내용은 링크를 참고하길 바랍니다.
위험성
모든 투자에는 리스크가 따릅니다. 특히 일드맥스 ETF는 그 위험이 조금 더 큽니다. 아래 위험성을 정리해 봤습니다.
- 시장 변동성: 구글 같은 기술주는 변동성이 너무 크기 때문에 이에 따라서 주가 변동도 크게 움직이게 됩니다.
- 환율 리스크: 해외 ETF 투자 시 환율 하락에 손실이 생깁니다.
- 장기적인 시각: 단기적인 수익보다는 장기적인 투자 관점에서 접근해야 합니다.